Hrvati imaju poseban odnos s nekretninama, Hrvatska ipak ima jedan od najviših postotaka vlasništva nad nekretninama u EU - preko 90 posto. Na kavi je uobičajeno čavrljati o cijenama kvadrata pa nije čudo da su nekretnine vruća tema i po pitanju ulaganja. "Uzmi kredit, kupi stan, iznajmi, stanari ti otplate kredit i na konju si!" Tako, otprilike, zvuči hrvatski investicijski san.
No, je li to zaista toliko jednostavno ili uopće moguće za većinu građana? Temu smo obradili na webinaru "Je li ulaganje u nekretnine najbolji izbor?" s Filipom Vučagićem iz Colliersa, jednim od vodećih regionalnih stručnjaka iz industrije. Snimku možete pogledati ovdje, a niže u tekstu pronaći ćete i tablicu za izračun povrata od nekretnine.
Koje su prednosti i nedostaci nekretnina u odnosu na ulaganje na tržište kapitala, primjerice u dionice ili ETF-ove? Koliki je uopće povrat od ulaganja u nekretnine?
Prednosti ulaganja u nekretnine
Nekretnina je vrlo "opipljiva". Svojim očima vidite da posjedujete nešto stvarno, od cigle i betona. Vrijednost nekretnina ne pratimo baš na dnevnoj bazi, ali ona kroz vrijeme neprestano raste. Teško je izgubiti s nekretninom. Pogotovo ako samo dio novca odvojite za stan i podignete kredit, a ostatak novca uložite u nešto drugo, poput dionica.
U stanu možete živjeti vi, vaša djeca ili roditelji. Imati krov nad glavom nije mala stvar, pogotovo ako se radi o kući u kojoj jednu etažu možete iznajmljivati. Kada čovjeku odjednom zatreba veća svota novca, prodajom kuće ili stana to će i ostvariti, neovisno sada koliko vremena bilo potrebno za prodaju.
Onima koji na raspolaganju imaju velike iznose nekretnine mogu biti odličan oblik dodatne diverzifikacije svoje investicije. Kad imate milijune možete i birati, tražiti specifičnu nekretninu koja će možda biti unosan posao.
Nedostaci ulaganja u nekretnine
Imate li 150.000 EUR za stan od 40 kvadrata, pa onda još 40-50.000 EUR za uređenje, parking prostor, porez i ostale troškove? Ako imate, odlično, no spadate u izrazitu manjinu građana. Stan koji ste kupili možete iznajmljivati, no kad uračunate sve operativne i druge troškove ili davanja – prinos koji ostvarite vjerojatno će se kretati od 2% - XY%. Koliko može biti XY? Preuzmite Excel tablicu za izračun i provjerite. Jeste li zadovoljni tim rasponom, morat ćete odlučiti sami.
Nemate 150.000 EUR i došli ste na ideju podići kredit, pa iznajmljivati stan? Prvo morate otkriti jeste li uopće kreditno sposobni da biste dobili kredit. Ako niste – kako ćete uložiti u nekretninu? Ne možete kupiti samo dnevni boravak, a ako mjesečno možete odvojiti 100 eura nekretnina nije opcija. Onaj tko ima potrebnu kreditnu sposobnost mora razmisliti hoće li uspjeti otplaćivati kredit, pokrivati troškove stana i sve to od najamnine. Imate li već vlastitu nekretninu u kojoj živite ili ste i vi u najmu i sad si dodajete još mjesečnih troškova?
Vlasnik stana mora biti spreman tražiti i zvati majstore, brinuti oko naplate najamnine, birokracije, poreza i traženja najmoprimaca. Ulaganje u nekretninu nije toliko pasivno koliko se na prvu čini.
Što ako vam hitno zatreba 20.000 EUR djetetu za fakultet, za novi automobil ili rješenje hitnog zdravstvenog problema? Stan ćete teško prodati u roku od nekoliko dana. Također, ne možete ni prodati samo spavaću sobu, morate prodati sve – "full exit". Ulaganje u nekretninu nije bez svojih rizika, a jedan od njih su i prirodne nepogode poput potresa. Postoji li alternativa?
Prednosti ulaganja na tržište kapitala
Za primjer ćemo uzeti najpopularniji način pasivnog ulaganja u svijetu – ETF fondove. Ulaganjem u portfelj ETF-ova kroz jedinstvenu hrvatsku aplikaciju Genius by InterCapital možete krenuti s izrazito malim iznosima, već za 50 EUR. Genius je aplikacija za najjednostavnije dugoročno i pasivno ulaganje i štednju. Uplate nisu obavezne i ne morate brinuti hoćete li svaki mjesec imati za anuitet kredita. Uplatiti možete kad god želite i koliko imate. Do novca možete u bilo kojem trenutku, na računu je za 2-3 radna dana.
Vaš novac je uložen u stotine ili tisuće najboljih svjetskih kompanija, a naknada za ulaganje u ETF štedni plan kreće od 1 EUR mjesečno. To znači da imate jednostavan i jeftin pristup najboljem što svjetska tržišta mogu ponuditi. Ne morate biti profesionalni investitor i trgovati dionicama kao da ste ispali iz "Vuk s Wall Streeta".
Najpopularniji burzovni indeks S&P 500 u posljednjih 20 godina donosio je prosječni godišnji prinos od *10,5%, a u 30 godina 10,8% (bez uračunate inflacije). Za takav oblik ulaganja niste morali ni ustati s kauča, dovoljna su dva klika na mobitelu. Nema stanara, nakon 2 godine zarada od ulaganja postaje neoporeziva, nema krečenja, nove fasade… Koliko ste uopće zaradili od svojeg ulaganja? Jednostavno otvorite aplikaciju i pogledate neto stanje računa.
Početnici ne moraju ulagati u dionice, one nisu jedino što postoji. Genius Cash usluga je najbolja alternativa oročenoj štednji u banci. Nudi bolji prinos od štednje, bez oročenja i uz najnižu razinu rizika. Novac je moguće isplatiti kad god je potrebno, bez izlazne naknade, pa je idealan odabir za kratak rok i hitne slučajeve.
U Geniusu možete koristiti sve usluge i ulagati kroz više različitih portfelja istovremeno. Za uređenje stana, za automobil, štedjeti za djecu ili unuke - transparentno i fleksibilno. Brzi vodič kroz registraciju pronađite ovdje.
Nedostaci ulaganja na tržište kapitala
Ljudi se po prirodi boje onog što ne poznaju dobro. Rijetki od nas su imali luksuz da ih netko educira o ulaganju, dionicama i ETF-ovima. Riječ "rizik" uglavnom se doživljava kao "Postoji šansa da ću već sutra izgubiti sve!", iako to ne funkcionira tako. Strah od neizvjesnosti je razumljiv i ljude često sprečava od tog prvog koraka u svijet ulaganja.
Zato apsolutno svim građanima već dvije godine omogućujemo besplatnu online edukaciju o osnovama ulaganja – Genius Caffe. Edukacija je osmišljena posebno za početnike i nema "krivih pitanja". Održava se svakog četvrtka u 18:00 putem Zooma, a prijaviti se možete ovdje. Želite li, pak, širu edukaciju o financijskoj pismenosti za svoju tvrtku, prijavite se na Genius Money Basics.
Nestrpljenje, neznanje i emocionalne reakcije najčešći su razlog lošeg rezultata ulaganja, a upravo vam edukacija pomaže ulagati pametno i sigurno. Ulaganje nije i ne bi smjelo biti kocka. Tko želi ulagati u nešto nepoznato, bez znanja ili plana, bolje bi prošao da ode u casino. Najefikasnije ulaganje je dugoročno i diverzificirano, uz male redovite uplate prema vašim mogućnostima. To je ono što vam omogućuje Genius aplikacija.
*Prosječni godišnji prinos dioničkog burzovnog indeksa S&P 500 Total Return u USD, na datum 14.11.2024. U periodu od 20 godina u valuti EUR, prosječni godišnji prinos iznosi 11,4%. Izvor: Bloomberg, InterCapital Asset Management
Vrijednost vaše imovine te ostvareni prinos ovisi o duljini ulaganja te o kretanjima tržišta. Zato su oscilacije oko očekivanog prinosa normalne (i očekivane), te ulaganje može dovesti do gubitka. Povijesni prinosi fonda nisu jamstvo budućih prinosa.
Imovinom upravlja InterCapital Asset Management, najveće neovisno društvo za upravljanje imovinom u Republici Hrvatskoj, s vama već 20 godina. Radi se o reguliranoj instituciji, pod punim nadzorom HANFA-e, regulatora hrvatskog financijskog tržišta.
Trenutna tržišna vrijednost vašeg ulaganja do iznosa 20.000,00 EUR po ulagatelju dodatno je osigurana od strane Fonda za zaštitu ulagatelja, osnovanog temeljem Zakona o tržištu kapitala i upravljanog od strane SKDD-a, reguliranim od strane HANFA-e. Osiguranje se primjenjuje na trenutnu vrijednost imovine klijenta, ne na moguće promjene vrijednosti.
Dobit od investicije dulje od 2 godine ne podliježe oporezivanju. Za ulaganja kraća od 2 godine oporezivanje dobiti je usporedivo s oporezivanjem kamate na oročeni depozit u bankama.
Ovo je promidžbeni sadržaj. Pažljivo se informirajte o usluzi i pročitajte ugovornu dokumentaciju dostupnu u aplikaciji. Prije donošenja konačne odluke o ulaganju, potrebno je upoznati se sa Prospektom i pravilima ETF-a, te Dokumentom s ključnim informacijama. Značajni rizici kojima je fond izložen su kamatni rizik, valutni rizik, kreditni rizik, rizik koncentracije i rizik likvidnosti. Detaljan opis svih rizika kojima je fond izložen naveden je u Prospektu Fonda u dijelu "Rizici".
Informacije su samo u informativne svrhe i ne služe kao preporuka za donošenje investicijskih odluka. Trgovanje je rizično i nije pogodno za sve ulagače. Prije nego što donesete odluke o ulaganju, pročitajte uvjete financijske usluge i pobrinite se da razumijete rizike.